Hoewel het beursjaar pas drie maanden oud is, heeft Euro Stoxx 50-index het uitstekend gedaan. Sinds 1 januari zet deze index een plus van bijna 10% op het bord. De index noteert 15% boven het intraday low rond 4.688,68 punten van 22 november. Begin 2024 noteerde de beursindex rond 4.400 punten; daar staan we nu dik 20% boven. Alleen op de ultrakorte termijn maakt de Europese hoofdgraadmeter pas op de plaats.
Op het eerste gezicht lijken de Amerikaanse importheffingen de Europese belegger niet af te schrikken. Wall Street zelf heeft er meer last van, vooral in de afgelopen maanden. Dit jaar staat de S&P500 bijna 6% in het rood, en de Nasdaq Composite laat zelfs ruim 10% liggen.
Ondanks de recente adempauze liggen Europa's grootste aandelen er technisch prima bij. Al sinds eind 2020 beweegt de Euro Stoxx 50-index in een krachtig stijgend trendkanaal.
Bovendien wijst de stijgende 200-dagenlijn van de Euro Stoxx 50-index op een positieve technische conditie. Een nieuw koopsignaal trad op nadat in januari de oude top van 5 april 2024 op 5.121,71 punten werd gepasseerd.
En last but not least heeft de Europese aandelenbarometer een nieuwe katapultbodem in voorbereiding. De jongste bodem, die van 11 maart op 5.294,37 punten, zou zich namelijk ruim boven de oude top van 5 april 2024 vormen.
All-time high rond 5.522,42 punten in het vizier
De Euro Stoxx 50-index zal opnieuw het luchtruim kiezen als de laatste top rond 5.544,12 punten (gevormd op 18 februari) wordt gebroken. Hiermee zal een langetermijnkoopsignaal optreden. Het zal geen toeval zijn dat het vorige hoogste punt ooit - het intraday high van maart 2000 - rond 5.522,42 punten ligt.
In deze column bekijk de Eurostoxx 50-index vanuit diverse timeframes. Ik begin met de grafiek waarop het hoogtepunt van 25 jaar geleden - rond 5.522,42 punten - wordt uitgedaagd.
De overige Europese indices, alsmede die van andere wereldbeurzen, kunt u vinden op Tostrams.nl. Wilt u Tostrams.nl proberen? Ga dan naar tostrams.nl/actie en lees drie maanden onze technische analyses voor slechts €19,95. Dat komt neer op een korting van liefst 73%.
Eurostoxx 50-index test hoogtepunt van 25 jaar geleden
Soms is het slim om eerst uit te zoomen, voordat de waan van de dag bekeken wordt.
Op onderstaande ultralangetermijngrafiek van Euro Stoxx 50-index zijn een paar spannende signalen te zien.
- Begin vorig jaar brak de de Europese hoofdgraadmeter door de weerstand W1. Deze horde wordt gevormd door alle toppen sinds 2007. Feitelijk heeft de Euro Stoxx 50-index hiermee een 18-jarige zijwaartse fase achter zich gelaten. De onderkant was afgebakend door horizontale steunlijn S1. Dit koopsignaal is medio 2024 gevalideerd door een hogere bodem bij de rode stip (4.473,94 punten).
- Sinds 2020 heeft zich een opwaartse fase ontwikkeld. Deze serie hogere bodems is afgebakend door steunlijn S2.
- Thans daagt de Europese index de zware horde rond 5.522,42 punten uit. Rond W2 ligt het intraday high van maart 2000. Gezien de voorgeschiedenis lgt een opwaartse uitbraak in de lijn der verwachting.
- Eerst berekende koersdoel ligt rond 6.500 punten.
Korte termijn: Eurostoxx 50-index test steun
In de recente terugval zou de Euro Stoxx 50-index een hogere bodem op 5.294,37 punten (de bodem van 11 maart) kunnen vormen, binnen de stijgende trend. Het positieve technische beeld wordt bevestigd omdat de koers boven toppen van eind 2024 weet te blijven.
Weerstand ligt rond 5.544,12 punten (gevormd op 18 februari).
Technisch oogt de Euro Stoxx 50-index op de ultrakorte termijn neutraal.
Lange termijn: Eurostoxx 50-index vormt hogere katapultbodem
De Euro Stoxx 50 index had begin dit jaar de stijgende trend hervat nadat de horde rond 5.121,71 punten (top van 5 april 2024) was overwonnen. Nu valt de index terug binnen de grenzen van de stijgende langetermijntrend. De steun op 5.294,37 punten (bodem van 11 maart) ontwikkelt zich als een fraaie pullback.
Tegelijkertijd vormt zich hiermee in potentie een uitermate positieve katapultbodem, omdat de koers boven de oude top rond 5.121,71 punten weet te blijven.
Afgezien van de aarzeling op de korte termijn blijft het technische beeld positief. Om de opmars te hervatten moet eerst de zware horde rond 5.522,42 punten gebroken worden; daar ligt het intraday high van maart 2000.
Het eerste berekende koersdoel ligt rond 6.500 punten.
De stijgende 200-dagenlijn van de Euro Stoxx 50-index wijst op een positieve technische conditie.
Probeer Tostrams Premium 3 maanden voor slechts €19,95 (73% korting)
Wilt u dagelijks technische aandelenanalyses en concrete kooptips ontvangen? Abonneer u dan op Tostrams Premium. Met een universum van meer dan 500 verschillende aandelen, grondstoffen, valuta's en indices zorgen onze specialisten ervoor dat u niets over het hoofd ziet.
U kunt ook persoonlijke alerts instellen, zodat u een seintje krijgt als er een technische doorbraak plaatsvindt of een belangrijk steunniveau wordt gebroken. Hierdoor mist u geen (ver)koopkansen meer!
Verder krijgt u als Tostrams-abonnee automatisch toegang tot maar liefst vier modelportefeuilles met de beste aandelen voor Nederland, Europa en de VS en ETF’s. De Tostrams-portefeuilles weten de markt al sinds 2006 te verslaan.
Wilt u Tostrams.nl proberen? Ga dan naar tostrams.nl/actie en lees drie maanden onze technische analyses voor slechts €19,95. Dat komt neer op een korting van maar liefst 73%.
|
Royce Tostrams is technisch analist en oprichter van de
Tostrams Groep. Hij schrijft zijn analyses op persoonlijke titel. De informatie in zijn analyses is niet bedoeld als professioneel of particulier beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen.
Meld u aan voor de Tostrams dagelijkse nieuwsbrief
en blijf op de hoogte van de laatste ontwikkelingen op de beurs!
Analyse door: Royce Tostrams
Royce Tostrams werkt sinds eind jaren zeventig op de financiële markten, onder andere bij Rabobank, Robeco, IRIS en de ING Groep als hoofd van de afdeling Technische Analyse. Hij heeft eind negentiger jaren de Tostrams Groep opgericht. Dit bureau biedt onafhankelijke beleggingsadviezen op basis van technische analyse voor par...
Meer over Royce Tostrams